企业风险量化分析(以@Risk和DecisionTools为工具)

作者简介

　　张宏亮，北京大学光华管理学院管理学博士、英国Lancaster大学管理学院管理科学博士，北京夷安君泰管理咨询有限公司董事长，曾任北京大学工学院特聘研究员、博士生导师。在国内外著名管理杂志上发表多篇学术论文，是International Journal of Project Management、Project Management Journal、《管理评论》等专业杂志的审稿专家。发明多项创新风险管理方法和工具，如风险防控地图软件RiskMap、风险登记簿软件RiskRegister、风险量化分析技术RRisk等。 　　张宏亮曾为众多企事业单位提供风险管理培训和咨询服务，包括：中国石油天然气集团公司、中国石油化工集团公司、国家会计学院、北京工业大学、中国人民财险股份有限公司、中国葛洲坝集团海外投资有限公司、广东省疾病预防控制中心、中国食品药品检定研究院等。他曾作为高校专家为国务院国资委风险管理能力提升培训班做主题讲座，得到国务院国资委领导高度赞扬。

内容简介

轮盘赌游戏策略分析 概率赌博游戏二 轮盘赌游戏器具包括：轮盘、相等大小具有不同数字和颜色的小槽、可以掉入小槽的 小球、赌桌。小槽上的数字为1到36，以及0和00。标有1到36数字的小槽具有红和黑两种 颜色，标有0和00数字的小槽的颜色为绿色或者其他颜色。颜色和数字的组合可以形成多种不同的赌博选项。 赌场交易员负责控制游戏，包括转动轮盘和发球。玩家把赌金放在赌 桌上不同的区域（见图5.1）。赌金放好后，赌场交易员转动轮盘，并使小球掉入轮盘上 的一个数字小槽内。交易员在赌桌上标出小球落入的小槽位置。把赌金放入正确位置的玩 家按照游戏规则拿到获胜金额，没有放入正确位置的玩家输掉赌金。 一般来讲，轮盘赌的 游戏规则是“n∶1”方式。也就是说，一旦获胜，玩家将在最初赌金基础上获得额外n倍 的赌金报偿。例如，35∶1的获胜报偿意味着：如果赌金为1元钱，玩家获胜的话将会获得 36元（35元加上1元）。轮盘赌的赌博选项及报偿比例见表5.1。 轮盘赌的游戏策略有很多，很多玩家认为，采用组合策略或者固定模式策略等进行游戏，能够以更大的可能性赢。在组合策略中，玩家可以在每局游戏中将赌金按照某种比 例投放在不同的区域，以期望获得更好的回报。玩家也可以按照某种固定的策略模式进行 多局游戏（假定这种投放赌金策略是“最佳游戏策略”，会获得更好的回报），例如“不 输”策略（即“翻倍赌”策略，规则见下文游戏策略二）（Seal和Przasnyski，2005）。 然而，所谓的最佳策略确实能够保证玩家不输吗？ 下面我们将使用@Risk在Excel中建 立一个模拟模型来分析不同的游戏策略下的玩家输赢情况，从而验证所谓的最佳游戏策略 的真实性。 案例描述 为了分析方便，我们设计一个简化的轮盘赌游戏。游戏只考虑5种赌博选项： （1）赌一个数，报偿比例为35∶1； （2）赌偶数，报偿比例为1∶1； （3）赌奇数，报偿比例为1∶1； （4）赌数字1—6，报偿比例为5∶1； （5）赌数字13—24，报偿比例为2∶1。 玩家采用两种游戏策略：组合策略和固定模式策略。 游戏策略一为组合策略，规则如下： 每次赌金为15元，赌金在赌博选项上的分布为：1元钱赌一个数（例如17）、2元钱赌 偶数、3元钱赌奇数、4元钱赌数字1—6、5元钱赌数字13—24。 游戏策略二为固定模式策略，规则如下： 最初赌金为2元钱，赌偶数。如果赢，继续赌2元偶数；如果输，将赌金增加为4元 钱，继续赌偶数。如果赢，那么改为2元钱继续赌偶数；如果输，赌金变为8元继续赌偶 数。如果赢，改为2元继续赌偶数；如果输，赌金变为16元继续赌偶数。以此类推，直至游戏结束。 假设玩家的初始赌金为1 000元，并在240局游戏后停止赌博。 问题 1.计算采用游戏策略一时玩家最后的赌金。 2.计算采用游戏策略二时玩家最后的赌金，并验证此策略是否能保证“不输”。 解决方法和步骤（问题1） 下面对问题1“计算采用游戏策略一时玩家最后的赌金”的解决方法进行分析。 轮盘赌游戏的模拟分析不是十分复杂。我们可以使用@Risk软件函数产生随机数，表 示每局轮盘赌小球落入的小槽位置。根据游戏规则，计算玩家每局的输赢回报，以及累积 的输赢回报情况。图5.2展示了游戏策略一下的轮盘赌模拟分析的完整模型，读者可以按 照以下步骤开发这个模型。 第一步：输入数据 1. 在单元格E3中输入“1 000”，表示玩家最初赌金为1 000元。 2. 在单元格E4中输入“17”，表示玩家选择的幸运数（即赌一个数字）为17。 3. 在区域E5：E9中分别输入“1，2，3，4，5”，表示5种赌博选项下的赌金投放数额。 4. 在区域F5：F9中分别输入“35，1，1，5，2”，表示相对应的赌博选项下获胜时的 报偿比例。 5. 在单元格E10中输入公式“=SUM(E5:E9)”，表示每局玩家的赌金总额为15。 第二步：期望获胜收益 1. 在单元格H5中输入公式“=1/38”，表示幸运数出现的概率。 2. 在单元格H6和H7中分别输入公式“=18/38”，表示偶数或者奇数出现的概率。 ………… 4个概率赌博游戏+18个风险实战模型，涵盖企业风险分析的关键领域。 零基础学会Excel风险建模，精准量化，管理风险。